SK 海力士美国存托凭证(ADR)的发行定价为每份 149 美元,共发行 1.779 亿份 ADR,每份 ADR 代表十分之一股 SK 海力士的韩国普通股。
SK 海力士 ADR 于 7 月 10 日以“预发行”方式开始交易,并预计于 7 月 13 日转为常规交易模式。其临时交易代码为 SKHYV,正式交易后股票代码将变更为 SKHY。
截至纽约时间 7 月 10 日上午,盘前交易显示 SK 海力士 ADR 的报价约为每份 180 美元,较发行价上涨约 21%。
此次发行使 SK 海力士募集到约 265 亿美元资金,这一规模超越了阿里巴巴在 2014 年创下的 250 亿美元赴美 IPO 融资纪录,成为外国企业在美国上市规模最大的首次公开募股。在全球 IPO 融资规模排名中,此次上市位列 SpaceX(约 857 亿美元)和沙特阿美(2019 年)之后,居第三位。
市场分析认为,ADR 价格出现溢价的原因主要有两点:一是将韩国上市的普通股转换为 ADR 存在一定的限制,这压缩了套利空间;二是投资者希望通过直接投资的方式参与这家在 AI 高带宽存储器(HBM)领域处于领先地位的公司。此前,瑞银在研报中曾建议投资者买入 SK 海力士 ADR 并卖出其韩国上市股票,预计新发行的证券将以溢价方式进行交易。
SK 海力士此次 ADR 发行获得了超过 7 倍的超额认购,吸引了超过 500 家投资机构参与,包括全球长线基金、科技主题专项基金、主权财富基金以及大型跨国资产管理机构。Baillie Gifford、Coatue Management 和 Situational Awareness Partners 等机构合计表达了约 70 亿美元的认购意向。由于需求旺盛,部分重点投资者的获配份额有所缩减。
SK 海力士首席执行官郭鲁正在纽约时代广场的纳斯达克 MarketSite 敲响了开市钟。SK 集团会长崔泰源、SK Square 执行副会长崔再源等集团高层亦一同出席了仪式。
郭鲁正在仪式上表示:“今天是 SK 海力士非常值得骄傲且具有历史意义的一天。目前,高带宽存储器已成为人工智能革命的核心。”
数据显示,SK 海力士在韩国上市的股票今年已有超过 50 个交易日的涨跌幅超过 5%,而去年全年此类交易日约为 37 个,前三年合计约为 44 个。该股周五收盘下跌 0.3%。

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